Todos os dias de semana, o CNBC Investing Club com Jim Cramer lança o Homestretch – uma atualização acionável à tarde, bem a tempo da última hora de negociação em Wall Street. O S & P 500 está recuando das máximas recordes na quinta-feira, e as perdas se intensificaram à tarde após o The Wall Street Journal relatar que a Arábia Saudita e o Kuwait levantaram restrições ao uso militar dos Estados Unidos de suas bases e espaço aéreo. A notícia adicionou incerteza em torno das negociações entre os EUA e o Irã sobre uma reabertura pacífica do Estreito de Hormuz. O petróleo estava mais baixo na maior parte da manhã, mas se reverteu ao meio-dia. O petróleo bruto padrão dos EUA, West Texas Intermediate, subiu de volta acima de $97 por barril. O mesmo acontece com as taxas de juros, com o rendimento do título do Tesouro de 10 anos se aproximando de 4,4%. O comércio de expansão da IA está dando uma pausa muito necessária após movimentos parabólicos em muitos nomes. Enquanto os facilitadores de IA caíam, as ações de software deram a volta por cima, especialmente aquelas relacionadas à cibersegurança. A CrowdStrike ultrapassou brevemente os $500 por ação pela primeira vez desde dezembro, e a Palo Alto Networks negociou acima de $190 pela primeira vez desde janeiro. Tanto a CrowdStrike quanto a Palo Alto Networks estão agora firmemente no verde no acumulado do ano, se distanciando do software empresarial tradicional e do temido ETF do setor de software tecnológico expandido iShares (IGV). Esse conjunto de ações tem sido uma forma popular para investidores que temem a interrupção da IA apostar contra ações de software. Acreditamos que ele adicionou pressão de venda injustificada sobre a CrowdStrike e a Palo Alto porque estão no ETF, mas têm barreiras mais amplas em torno de seus negócios. Em outro lugar na carteira, a Arm Holdings é a maior perdedora após seus resultados na quarta à noite, que não conseguiram atingir um nível extremamente alto. Um aspecto decepcionante da ação de quinta-feira é que, mesmo com o dinheiro saindo das ações de tecnologia industrial e relacionadas à IA, ele não está indo para o setor de saúde, muito para nosso desgosto, dada nossas compras recentes na Cardinal Health e na Johnson & Johnson. A Boeing está indo contra o mercado em baixa. As ações subiram após a CNBC relatar que o CEO Kelly Ortberg deve se juntar ao Presidente Donald Trump em sua viagem à China na próxima semana. Isso se soma às crescentes evidências de que um grande pedido da China será anunciado na Cúpula de Pequim. Pode-se argumentar que o pedido antecipado – supostamente até 500 aviões – já está precificado nas ações da Boeing. Discordamos. Apenas na semana passada, as ações da Boeing despencaram quando seu principal concorrente Airbus garantiu um pedido de mais de 100 aviões no valor de mais de $20 bilhões antes dos descontos, de acordo com o South China Morning Post. O Post também chamou o potencial acordo da Boeing com a China de “elusivo” devido à incerteza anterior em torno do momento previsto para a visita planejada de Trump à China. O que isso nos diz é que o mercado ainda tem algumas dúvidas e mantém uma atitude de “acreditaremos quando virmos”. Tenha em mente: A cúpula ainda precisa correr bem, caso contrário, um pedido pode ser adiado. Enquanto um grande pedido da China aumentaria o backlog de vários anos da Boeing, a história de investimento da empresa também diz respeito ao aumento das entregas à medida que aumenta a produção. Se a Boeing conseguir reconstruir a confiança do mercado e atingir consistentemente suas metas mensais de produção, os investidores terão mais confiança na trajetória de fluxo de caixa livre da empresa – talvez a métrica financeira mais importante. Além da Boeing, a Semafor informou que os CEOs da Apple, Nvidia, Exxon Mobil, Qualcomm, Blackstone, Citigroup e Visa serão convidados pela administração Trump à cúpula. Ao contrário de nossa otimismo em relação à Boeing, estamos hesitantes em ver a possível aparição de Jensen Huang como um sinal de que os chips de IA da Nvidia estão prestes a retornar ao mercado chinês. Se acontecer, ótimo. Mas não é algo que estaremos considerando até que realmente aconteça. Jensen disse em março que a Nvidia estava “reiniciando nossa produção” para atender aos pedidos de alguns clientes chineses, mas não temos certeza se algo aconteceu ainda. É mais uma noite movimentada de resultados com CoreWeave, Iren, Coinbase, Affirm Holdings, McKesson, Cloudflare, Airbnb e Expedia todos agendados para relatar. Não há grandes relatórios de ganhos antes da abertura do mercado na sexta-feira. Do lado dos dados, veremos o relatório de folhas de pagamento não agrícolas de abril. Economistas consultados pelo FactSet esperam adições de empregos de 65.000, com a taxa de desemprego permanecendo inalterada em 4,3%. Espera-se que os ganhos médios por hora tenham aumentado 3,8%, em comparação com um aumento de 3,5% em março. (Veja aqui uma lista completa das ações no Truste de Caridade de Jim Cramer.) Como assinante do CNBC Investing Club com Jim Cramer, você receberá um alerta de negociação antes que Jim faça uma negociação. Jim espera 45 minutos após enviar um alerta de negociação antes de comprar ou vender uma ação na carteira de confiança de sua instituição de caridade. Se Jim falou sobre uma ação na TV CNBC, ele espera 72 horas após emitir o alerta de negociação antes de executar a negociação. AS INFORMAÇÕES DO CLUBE DE INVESTIMENTO ACIMA ESTÃO SUJEITAS AOS NOSSOS TERMOS E CONDIÇÕES E POLÍTICA DE PRIVACIDADE, JUNTAMENTE COM NOSSO AVISO LEGAL. NENHUMA OBRIGAÇÃO OU DEVER FIDUCIÁRIO EXISTE OU É CRIADO EM VIRTUDE DO RECEBIMENTO DE QUALQUER INFORMAÇÃO FORNECIDA EM CONEXÃO COM O CLUBE DE INVESTIMENTO. NENHUM RESULTADO OU LUCRO ESPECÍFICO É GARANTIDO.
